Menedżer finansowy musi mieć oko na stopy procentowe, inflacje i kursy walut, aby dostarczać członkom zarządu przydatnych informacji o rynku finansowym, aby mogli podejmować właściwe decyzje. Duże i małe organizacje zaciągają pożyczki od banków, inwestorów i sprzedają udziały udziałowcom, aby utrzymać ciągłość biznesu. Dział finansowy generuje bilans, sprawozdania finansowe w celu przeglądu kosztu kapitału. Terminy koszt długu i stopy procentowe odgrywają ważną rolę w pomiarze kosztu kapitału.
Koszt zadłużenia a stopa procentowa
Różnica między kosztem długu a stopą procentową polega na tym, że koszt długu to minimalne odsetki przyznawane inwestorowi lub obligatariuszowi za zainwestowanie w spółkę, a stopa procentowa to kwota pobierana od kwoty głównej przez inwestora miesięcznie lub rocznie. Koszt zadłużenia zależy od procentu oprocentowania naliczanego od kwoty głównej.
Koszt zadłużenia to średnia kwota zadłużenia spłacanego z tytułu pożyczek lub obligacji zaciągniętych przez firmę. Koszt zadłużenia jest obliczany przez kierownika finansowego, gdy firma planuje pozyskać nowy dług od inwestorów, aby zagwarantować bezpieczeństwo obligacji i pokazać inwestorom wyniki finansowe firmy.
Stopa procentowa to minimalna stawka płacona od kwoty głównej, miesięcznie lub rocznie. Od zaległych długów i od nowych długów płaci się oprocentowanie. Stopy procentowe zmieniają się wraz ze zmianą warunków rynkowych i stóp inflacji, a banki naliczają różne stopy procentowe dla różnych rodzajów kredytów.
Tabela porównawcza między kosztem zadłużenia a stopą procentową
| Parametry porównania | Koszt długu | Oprocentowanie |
| Definicja | Koszt długu to całkowity dług, który firma musi zapłacić wierzycielom. | Stopa procentowa to procent kwoty głównej pobieranej przez pożyczkodawcę za wykorzystanie jego pieniędzy. |
| Zadeklarowany przez | Koszt zadłużenia jest obliczany przez firmę i co roku rozdzielany między inwestorów. | Oprocentowanie jest pobierane przez inwestorów, banki i inne instytucje finansowe. |
| Zaległy dług | Koszt zadłużenia nie jest obliczany na podstawie niespłaconych długów, ale nowych długów. | Kalkulacja stopy procentowej obejmuje kwotę pozostałą do spłaty, kwotę główną i okres. |
| Oprocentowanie | Koszt długu wymaga aktualnej stopy procentowej zgodnie z zapotrzebowaniem inwestorów. | Oprocentowanie kwoty głównej zostanie ustalone w momencie zaciągnięcia pożyczki. Nie zmieni się zgodnie z warunkami rynkowymi. |
| Czynniki wpływające | Oprocentowanie, długi okres spłaty wpłynie na koszt zadłużenia. | Ocena kredytowa, długość obligacji, inflacja, rodzaj pożyczki i inne. |
Jaki jest koszt zadłużenia?
Koszt długu to stopa zwrotu lub zwrot z inwestycji, który jest przekazywany wierzycielowi do finansowania w firmie. Jest wypłacana corocznie i przekazywana inwestorom, aby zapewnić właściwe wykorzystanie ich pieniędzy. Koszt zadłużenia jest jednym ze składników kosztu kapitału, który służy do pomiaru wyników finansowych firmy. Koszt długu oblicza się na podstawie aktualnej rynkowej stopy procentowej, a nie poprzedniej stopy procentowej przy zaciąganiu długu od tego samego wierzyciela lub innych wierzycieli. Koszt długu to kwota przed zapłaceniem podatku.
Koszt zadłużenia dla nowego zadłużenia oblicza się dzieląc wydatki odsetkowe przez średnią stopę procentową. Prawdziwy koszt długu to koszt długu po opodatkowaniu, który uzyskuje się przez pomnożenie stopy zwrotu do terminu zapadalności przez jeden minus stawka podatkowa. Firmy zwykle wykorzystują koszt zadłużenia po opodatkowaniu, aby obliczyć średni ważony koszt kapitału, ponieważ cena akcji spółki zależy od stawek podatkowych. Koszt zadłużenia po opodatkowaniu pomoże firmie zdobyć zaufanie inwestorów i zachęcić ich do inwestowania w projekty firmy.
Co to jest stopa procentowa?
Stopa procentowa to stopa procentowa, która jest pobierana przez posiadacza obligacji od kapitału za wykorzystanie jego pieniędzy. Jest wypłacana corocznie lub miesięcznie. Stopa procentowa jest różna dla różnych typów pożyczek, takich jak pożyczki biznesowe, pożyczki mieszkaniowe, pożyczki edukacyjne, pożyczki na aktywa, pożyczki rządowe, pożyczki projektowe i inne. Firma pożycza pieniądze od instytucji finansowych lub inwestorów zewnętrznych, aby inwestować w rozwój biznesu lub projekty. Inwestorzy pobierają niższe stopy procentowe niż instytucje finansowe. Wysokość oprocentowania uzależniona jest od rodzaju kredytu. Oprocentowanie pożyczek krótkoterminowych jest niższe niż pożyczek długoterminowych.
Na stopę procentową wpływa polityka rządu, warunki rynkowe i stopy inflacji. Stopy procentowe są wprost proporcjonalne do stóp inflacji. Menadżer finansowy musi być na bieżąco ze zmianami czynników zewnętrznych, utrzymywać dobre relacje z instytucjami bankowymi, inwestorami, aby skutecznie informować członków zarządu, aby pozyskać kapitał. Menedżer finansowy dostarczył sprawozdania finansowe i informacje o przepływach pieniężnych inwestorom i akcjonariuszom, aby zachęcić ich do inwestowania w firmę.
Główne różnice między kosztem zadłużenia a stopą procentową
- Koszt zadłużenia to minimalna kwota określona na podstawie całkowitego zadłużenia firmy, którą należy zapłacić wierzycielom za zaciągnięcie nowego zadłużenia, podczas gdy stopa procentowa to stopa procentowa kwoty głównej, którą należy zapłacić wierzycielowi co miesiąc lub rocznie.
- Koszt długu jest obliczany i ustalany przez spółkę, a oprocentowanie obligacji jest ustalane przez instytut finansowy lub inwestora.
- Koszt długu jest obliczany na podstawie nowego długu, gdy firma decyduje się na podniesienie kapitału, a niespłacony dług nie jest uwzględniony w obliczeniach, podczas gdy kalkulacja stopy procentowej obejmuje kwotę niespłaconego długu, kwotę kapitału i okres.
- Koszt zadłużenia zależy od stopy procentowej i stawki podatkowej, natomiast oprocentowanie obligacji jest stałe.
- Czynnikami wpływającymi na koszt zadłużenia są oprocentowanie i okres zadłużenia, natomiast oprocentowanie to ocena kredytowa, rodzaj kredytu i stopy inflacji.
Wniosek
Firma musi pozyskiwać kapitał na rozwój biznesu oraz rozwój nowych produktów i usług. Menedżer finansowy wspiera decydentów w pozyskiwaniu kapitału, dostarczając informacji o aktualnych stopach procentowych, warunkach rynkowych, kursach walutowych i innych czynnikach wpływających. Menedżer finansowy tworzy koszt arkuszy kapitałowych, finansowych i bilansowych, które obejmują koszt zadłużenia, który pomaga inwestorom analizować kondycję finansową firmy oraz ryzyko i możliwości inwestowania w firmę.
