Finanse to duża część każdego przedsięwzięcia biznesowego, a rozwój firmy bez odpowiedniego finansowania jest prawie niemożliwy. Jest to szczególnie trudne dla małych firm, które są w fazie rozwoju, ponieważ większość banków nie pożycza kapitału żadnej firmie w oparciu o ich przyszły potencjał.
Angel Investor vs Venture Capitalist
Różnica między Angel Investor a Venture Capitalist polega na tym, że aniołowie biznesu to osoby, które inwestują w nową firmę na wczesnym etapie rozwoju, podczas gdy większość inwestorów venture capital to profesjonalna grupa inwestorów, którzy inwestują tylko wtedy, gdy nowa firma wskazuje na potencjalną przyszłość wzrost.
W takiej sytuacji aniołowie biznesu i firmy venture capital mogą być bardzo pomocne. W zamian za akcje lub obligacje zamienne często inwestują w te przedsiębiorstwa, które mają duży potencjał wzrostu. W przeciwieństwie do banków lub innych instytucji finansowych, nie ma wymogu zabezpieczenia finansowania.
Wiele firm w Dolinie Krzemowej skorzystało z usług aniołów biznesu i firm venture capital i w ciągu kilku lat stało się dużą korporacją. Po pomyślnym staniu się dużym podmiotem przeszli na ofertę publiczną i zwrócili zysk swoim aniołom biznesu i firmom venture capital.
Tabela porównawcza między inwestorem aniołem a inwestorem venture capital (w formie tabelarycznej)
| Parametr porównania | Anioł Biznesu | Venture Capitalist |
|---|---|---|
| Rodzaj inwestora | Osoby zamożne. | Firma inwestycyjna. |
| Możliwość lokowania kapitału | Mniej. | Jeszcze. |
| Czas inwestycji | Na początku | Kiedy firma wykazuje oznaki wzrostu |
| Kontrola nad biznesem | Czasami żądają od założyciela kontroli nad biznesem. | Nic. |
| Źródło inwestycji | Osobisty. | Od komandytariuszy. |
| Powszechnie znany jako | Inwestorzy nieformalni, inwestorzy prywatni, fundatorzy aniołów, inwestorzy zalążkowi, aniołowie biznesu itp. | VC. |
Czym jest Anioł Inwestor?
Anioł inwestora to osoby, które inwestują kapitał na wczesnym etapie każdego biznesu lub startupu. Większość aniołów biznesu to osoby zamożne, które inwestują w zamian za kapitał własny lub dług zamienny.
W zależności od zakresu działalności, pieniądze z inwestycji mogą się znacznie różnić. W porównaniu z innymi instytucjami inwestycyjnymi anioł biznesu może zainwestować w biznes tylko znacznie mniej kapitału.
Aniołowie są znani pod różnymi innymi nazwami, takimi jak nieformalni inwestorzy, prywatni inwestorzy, aniołowie finansowi, inwestorzy zalążkowi, aniołowie biznesu itp. Chociaż każdy może zostać aniołem biznesu, większość aniołów biznesu jest kwalifikowana jako inwestorzy akredytowani. Według raportu Komisji Giełdy Papierów Wartościowych (SEC), wartość większości aniołów biznesu wynosi ponad 1 milion dolarów.
W porównaniu z innymi instytucjami finansowymi anioł biznesu podejmuje większe ryzyko w momencie inwestycji. Ich udział również rozmywa się wraz z kolejną rundą inwestycji. Z tego powodu żądają dużych udziałów w biznesie. Wielokrotnie anioł inwestor przejmuje również pewną kontrolę nad biznesem od założyciela firmy.
Chociaż większość aniołów biznesu nie jest związana żadną należytą starannością, niektórzy z nich śledzą działalność finansową firmy i udzielają cennych porad dla biznesu.
Co to jest Venture Capitalist?
Venture capital to jeden z rodzajów firm finansowych, które inwestują w rozwijające się firmy i start-upy o wysokim potencjale. Na rynku są powszechnie określane jako VC. Większość firm venture capital posiada duże ilości kapitału i składa się z grupy profesjonalnych inwestorów.
Większość firm venture capital pozyskuje kapitał od swoich komandytariuszy, znanych również jako LP. Po zgromadzeniu dużej ilości kapitału wyszukują i inwestują w te firmy, które osiągnęły wysokie tempo wzrostu lub duże szanse na sukces.
Przed zainwestowaniem w jakąkolwiek firmę weryfikują sprawozdania finansowe firmy i szacują ich potencjał. W większości przypadków założyciel firmy lub dyrektor generalny musi wyjaśnić swoje przyszłe wytyczne inwestorowi venture capital.
W przeciwieństwie do inwestorów instytucjonalnych większość firm venture capital inwestuje w spółkę tylko przed jej wejściem na giełdę w ramach IPO. Firmy venture capital również przejmują dużą część udziałów w firmie, ale nie przejmują nad nią kontroli. Mogą jednak sprzedać swoją część udziałów innym firmom venture capital.
W zależności od potrzeb finansowych firmy, firma venture capital może przeprowadzić wiele rund inwestycji w firmę. Kiedy firmy venture capital osiągają jakiekolwiek zyski z inwestycji, dzielą się zyskami ze swoimi komandytariuszami.
Główne różnice między inwestorem aniołem a inwestorem venture capital
Wniosek
W Dolinie Krzemowej istnieje wiele odnoszących sukcesy podmiotów gospodarczych, które w fazie kiełkowania pozyskiwały finansowanie zarówno od aniołów biznesu, jak i inwestorów venture capital. Dzięki pozytywnemu wkładowi aniołów biznesu i firm venture capital, firmy te są w stanie się teraz ustabilizować.
Mimo że nie ma wymogu zabezpieczenia dostępu do kapitału od aniołów biznesu i inwestorów venture capital, uzyskanie inwestycji od tych inwestorów nie jest takie łatwe. Spośród tysięcy firm tylko garstka pozyskuje kapitał od aniołów biznesu i firm venture capital.
Zarówno aniołowie biznesu, jak i firmy venture capital podejmują ogromne ryzyko finansowe w momencie inwestycji. Z tego powodu weryfikują przyszły potencjał firmy. Założyciel firmy lub dyrektor generalny przedstawia swoje pomysły aniołom biznesu i firmom venture capital w celu uzyskania finansowania.
